现在市场上很多公司利用融资租赁的售后回租业务（简称“回租”）来冒充汽车抵押（简称“车贷”），而且没有告知客户的义务，欺骗顾客，引发多起纠纷。 明天笔者就将这件事一一解释一下，让大家不再受骗！

1、经营主体不同

汽车消费抵押贷款和汽车抵押贷款属于金融行业，经营主体应为持牌金融机构（如商业建设银行、汽车金融公司、汽车金融公司等），并受国家金融监管机构监管和监管。有相应的监管制度！

融资租赁属于租赁行业。 2018年4月并入银监会监管，但至今尚未出台监管规定！ 两个监管体系不一样！

2. 是否存在斩首利益？

首先，需要确认企业主体的性质。 如果主体是金融租赁公司却对外宣传“xx抵押贷款”，就存在宣传造假的问题！

其次，如果是金融机构的经营主体，对收入进行“斩息”是违法的。 如果是融资租赁的经营主体，就不存在“砍头利息”的说法，因为国家对融资租赁没有监管制度！

3. 回租与车贷的区别

从业务流程表面上看，售后回租与抵押贷款有相似之处。 很多行业人员没有分清本质，没有充分理解两者的区别，导致业务行为不合规，给公司发展带来阻碍。 发展。 事实上，两者都是融资工具，售后回租不能认定为抵押贷款。

1、法律关系不同

车辆融资租赁（标准业务）直接租赁业务关系的建立有两份协议（两份购买协议和两份融资租赁协议）、三方（供应商、出租人、承租人）。 售后回租是指车辆供应商和承租人为同一人的融资租赁，形成两份协议（购买协议和融资租赁协议）、两方（转租人和承租人和供应商）。

图片来自车贷管家公众号

在回租中宝山车抵贷，金融租赁公司订购承租人的汽车，承租人将汽车的所有权转移给金融租赁公司，承租人获得资金。 同时，金融租赁公司将汽车租赁给客户并支付租金。 承租人继续保留汽车的使用权。 在实际业务中，金融租赁公司与承租人仅就汽车所有权的转让达成一致，并没有到汽车管理机构办理所有权的转让。

抵押关系比较简单，只有一份协议（贷款协议）和两个当事人（债务人和抵押人）。

2、现金流量不同

在车辆售后回租业务开始时，金融租赁公司将承租人的汽车购买并出租，以获得汽车的所有权。 租赁关系发生时，仅交付租赁物，并无实际现金流出。

当抵押业务发生时，抵押公司将钱释放给债权人，债权双方都有真实的现金流出。

售后回租和抵押贷款只是在收回债务的过程中拥有相同的现金流，资金都流向债务公司。

3、转让标的的差异

车辆回租和抵押贷款都有期限，标的物的使用权有价转让。 但租赁转让是物，抵押转让是现金。

4、租赁物与抵押物的所有权人不同

汽车所有权属于金融租赁公司，回租标的物在转让前和租赁期内似乎都在承租人手中，但他已将汽车所有权出售给转租人通过转让，与承租人之间存在租赁关系。 拥有汽车的使用权。

但抵押物的所有权仍属于原所有人（即抵押人，一般为抵押人），设立抵押仅使债务人享有该物品的优先受偿权，并在抵押期间享有所有权。抵押期限不属于债务人，而是属于债权人。

5. 会计不同

抵押品反映在抵押人（通常是债权人）的资产负债表上，抵押人摊销和管理资产。 租赁反映在承租人（债权人）的资产负债表上，由承租人摊销，转租人和承租人共同管理资产； 而经营租赁则反映在转租人（债务人）的资产和负债中。 该表反映出存在摊销和管理资产的转租人。

6、资金来源和还款税金不同

租赁费直接作为营业费用计入成本。 偿还抵押贷款的资金来源只能是摊销和税前收益。 因此，如果返还1元的抵押，企业的现金流出实际上还不到1元，超出的部分就是税前1元对应的营业税和所得税。 正是由于租赁与出租的会计处理方法不同，使得租赁具有递延（所得税）税款的功能。

7、物品的处置程序不同

如果承租人违约（不支付租金），转租人可以终止租赁关系，直接转入租赁房产。 如果抵押人违约（不偿还抵押），债务人需要获得抵押付款。 只要债权人有异议，就必须走诉讼程序才能够处分抵押物。

八、租赁物与抵押物灭失后的不同处理

如果租赁财产发生损失，转租人除了承担保险责任外，还可以要求承租人负责良好的管理。 如果抵押物丢失，债务人可以要求债权人设立新的抵押或担保宝山车抵贷，否则借款关系可以终止，债务可以追偿。