怼话追梦人第八期

《全面分析 》

（2018年8月27日）

前言

下列文字依据2018年8月25日晚，QQ交流群（湖南追梦人 433098834）内，投资人与追梦人的群内语音交流进行汇总。并对交流时的部分内容、图片与口误，做了适当删减与修复。同时，感谢群内网友“网贷小白”提供的语音转换，感谢“陆勤”所做的记录修改与汇总编辑。

正文

咱们今晚所说的这些问题，是大家平时问的比较多，也比较关心的一些话题。

一、冰融贷

首先咱们来聊一聊冰融贷。

（一）冰融贷的七月份财报

冰融贷上个月的这个财报，应该说不是特别理想。因为上个月冰融贷整体的盈利不到12万，只有11.6万。可能也跟这个销售季节有关系，冰融贷七月份一共只销售了两台车。我这所谓的销售，大家不要搞混了，不是说冰融贷整个平台一共销售两台车，而是冰融贷的自有车行一共只销售了两台车。合作车商那边的销售数量还是非常庞大的，但是利润和这个情况因为它不相同，所以说一般我们没有将合作车商纳入平台的销售里面，他是作为一个这个债权来进行核算的，所以说，合作车商的核算咱们一般都只算利息收入，就是占了我们多少库存资金，然后我们跟他结算多少利息。他的这个销售数据、他的财务报表虽然说是每个季度都会提供给我们，但是不纳入我们公司的这个销售数据内。

销售的第一台是mini。因为我这边拿到的数据是最真实的一手原始数据，所以说汽车的收车价格以及它的销售价格基本上比较清楚。在这里要跟大家重点说一下这台mini，当时收这台车的时候，可能是大意了，然后在销售的时候，没有获得想要的利润，反而倒亏了钱。说实话，做过二手车销售的都知道，二手车买卖有的时候有赔有赚，销售十台车中有一台亏损是很正常的事情，而这台车就属于亏的那一台。

销售的第二台是法拉利488。这一台488的销售周期非常短，所以利润是相当可观的。

（二）关于冰融贷大家关心的几个问题及原因分析

下面，我来回答一下大家最近问题比较集中的几个问题。

第一个问题：冰融贷的经营状况怎么样？关于冰融贷的经营状况，刚刚已经跟大家简单说了一下，他的利润以及销售情况，目前来看，因为七八月是行业淡季，所以利润只能说是正常，就目前淡季相比的话，应该说销售和利润都处于一个正常水平。

第二个问题：有投资人问冰融贷近段时间一直没有发标，也没有人约标、投标，会不会对平台造成影响？关于这一个问题，我个人是这么认为的，原因有很多，为什么没有人来约标、投标？我们分析，首先，没有人约标投标？实际上大家看到的只是表面，往下一层来说，是因为有很多人债转，因为债转的收益率远远高于约标投标的收益率，所以很多投资人他们的资金去接债转去了，这是一个正常的投资行为。再深层次分析为什么那么多人债转？两个原因，第一，投资人可能临时急需用钱；第二，因为投资人恐慌。为什么会产生恐慌的情绪呢？这里面有两种情况。第一种情况，很多投资人在其他平台可能发生了风险，风险发生后他们需要归账，比如说有很多投资人，他们的信用卡、他们的借款，都需要归帐。

在这种情况下，又因为我们冰融贷的债转非常的灵活，基本上是可以秒转。何为秒转，很多投资人可能误解了我的意思，其实我关于秒转的问回答了是这样的。冰融贷和其他很多平台所不同的是（应该说冰融、寸芒，以及我们天使系的平台都是一样的。)在大家投完标后，只要满标，那么你马上就可以进行转让，就可以发起债权转让，而这个债转是不需要咱们后台进行审核，不需要客服同意的，它是自动发布的。所以，如果说急需用钱，或者说如何的，投资人可以很方便的进行债转操作，我们是绝对支持的，在规则允许的情况下，大家来去自由，而且，进行债转的话也可以给我们其他的投资人提供一个非常高的投资收益或投资回报，我觉得，大家的债转应该说是能够达到一个共赢，急需资金和需要这个接债转的投资人都能够互惠互利，这是我们平台希望看到的。

第二类选择债转的投资人呢，其实他们并不是急需用钱，而是因为产生了恐慌。其实他们的恐慌，说实话和平台没有任何关系，只是说因为有一些人他们想要达到他们的目的，就引用了各种各样的谣言，其实我也听过很多，很多投资人也跟我说过，说咱们冰融贷马上就要倒啦，寸芒金融马上就要不行了，大家风险很高，什么什么乱七八糟的非常多。关于此类的谣言，或者说此类人的用心，咱们也不去做评价，因为我在前几天的时候也在群里面说到过，咱们天使基金的口号是：“走自己的路，让别人去说，投自己的资，让别人去看。用事实说话，让时间证明。”所以对付这些谣言最好的办法是什么呢？（因为前面我们这个前两期的话，我们该辩解的都已经辩解了。）把我们自己的事情做好，把我们自己的平台经营好，不让它发生风险，保护我们自己的投资人的合法权益，这样才是最好的证明。

很多投资人私下里跟我说，要么我们把债转功能把它关掉、要么呢赶紧加息、要么坚决回应或者说采取法律手段来维护我们平台的合法权益等等。对于这些投资人我表示由衷的感谢，因为大家为平台也好，为自己的投资也好，其实也在积极地献计献策。在这里呢，我简单的跟大家谈一谈咱们公司内部对于平台后期的一些应对措施和思考。

我们的想法是这样的，因为目前相对来说是行业的一个淡季，我们线下的实体在目前情况下，七月和八月份实际上对资金的需求，并不是说十分的迫切，在短期之内，我们可能不需要太多的资金，所以我们在短期之内也不打算采取太多的措施，因为我们账上有足够的资金，就算没有新进资金，就算所有每一天的这个提现，可能是大几十万，那么按照我们正常的销售速度，以及我们运营的安排是完全可以应对的。所以我们在立足于我们自身的这个资金需求的情况下，以及我们的资金储备量，短期之内不会采取其他措施。大家也知道金九银十，那么进入九月之后，可能会在九月下旬开始，我们的线下实体就要进入一个销售的旺季，到那个时候我们对资金的需求会大很多，如果到时候这个情况还得不到改变的话，到了九月份，我们会采取相应的措施来进行我们的这个运营工作，所以希望大家也无需过多的担心。还是那句话，天使基金的平台，你想要挤兑垮或者说想要让它出事，说实话，除非我们自己作死，不然的话真的很难，大家可以放心。

二、寸芒金融

接下来我们来谈一谈寸芒金融。寸芒金融相对来说它的底子要比冰融贷薄很多。目前来说，首先我们领投的时间也比较短，他还在一个发展的初期。还有一点就是它的业务结构，大家都知道，目前国家整个环境对民间借贷、或者说这个催收处置这一块有非常高的要求，稍有不慎可能就会惹上是非。前一段时间，也跟大家提到过寸芒金融走的这个路线是和很多的这种民间借贷有很本质的区别。寸芒金融的这个处置也好，风控也好，都是建立在合法合规的基础上，都是由律师去代为执行，通过司法局、法院执行庭以及公安部门来进行的一个联合处置。所以相对来说我们不涉及到暴力催收，因为暴力催收这个东西完全没有必要，如果说非要讲我们涉及暴力催收的话呢，那也只是我们合理的用司法手段进行催收、处置，这个是国家行政权力进行的，国家行政权力机关和我们民间个人的这种暴力催收团队，这是有本质区别的。

下面呢跟大家聊一聊寸芒金融目前的业务情况。

（一）寸芒金融的财务情况及原因分析

再谈寸芒金融的业务情况之前，和大家简单说一句，很多投资人私下问到寸芒金融目前的财务状况怎么样，财报是赢是亏，我给大家简单回答一下。

首先，寸芒金融的财务状况非常健康。但是在目前的情况下，寸芒金融现在是亏损的，平均每月的亏损是在8-10万左右。至于财务状况非常健康，但为什么会出现亏损有这么几个原因，我跟大家交流一下。

第一，是我们在消化当时因为抵押车业务这一块产生的一个坏帐。那个时候我跟大家就说到过，当时的业务实际上就跟前沿财富的那个产品一样，属于信用贷，是以汽车为放贷对象，然后装个GPS然后开走，既没有做质押，也没有做抵押，所以这一块业务的坏账率是很高的。寸芒金融相关的业务总量是230多万，实际已经造成的坏账截至目前是110多万，像这一些我们将它纳入坏账，做分批计提，通过司法的手段去处置。像这块业务，说实话如果说我们不动用自己的手段进行催收，是非常非常难收回来的。我们既然做投资，既然开公司，那么肯定要考虑到一个取舍的问题，去追缴这200万的资金，或者说实际出现风险的110多万的坏账，如果说我们动用暴力手段去把车拖回来，或者说如何，因为这个车它跟抵押车还完全不一样，如果说是装的GPS、是做了抵押登记，那么这个债务国家完全是承认的，我们去拖车是完全有我们自己的道理的。我们带上律师、带上我们相关的协议、带上我们视频采集证据，我们去拖车，起码在长沙这一块我们说得过去。但是说如果说我们当时没有办理抵押登记，我们仅仅是以放信用贷的形式来放款，就相当于做的这个按揭车，那么在目前的政策环境下，我们要考虑到后果。所以就算我们有这个手段、有这个能力，我们也不打算这么去做，因为这么做太冒险，为了这100多万，很有可能会给我们自己挖下几个深坑，所以我们犯不着去为了这100多万啊去进行这个这个暴力处置。所以目前这个坏账我们现在全部都已经提交给律师，进行了司法诉讼，采取了冻结房产、起诉追责的这种形式走正常的司法途径来进行处置。

第二，目前寸芒金融是在一个初期发展过程中，需要投入大量的资金进行渠道和门店的扩张。像这一个资金肯定是需要前期的投入的，财富它不会凭空而来，没有付出哪有回报。不管是我们开的新车行需要投入大量的资金；我们建售后、维护保养，这都需要我们投入大量的资金；以及我们收购其他的团队，这些都是需要花费成本的；那这些成本最终都会体现在我们的财报上面。所以我们的财报在发展阶段，会一直亏下去，起码短期之内会亏下去。除非哪一天我们觉得企业或者说集团布局完成了，我们要开设的分公司、以及各家分店都开设完成了，我们就安安心心的等待果实成熟，后期进行丰收，只有到那个时候，可能我们才会转向盈利，但是做生意是一个长期的过程，他不可能一天两天就产生变现，或者说产生丰厚的回报。说实话，做实体没有说赚快钱的，只能够一点一点耕耘才能够慢慢的开花结果，等待收获。

这也是为什么我刚刚所说的，寸芒金融的这个财务状况非常健康，但是他的这个财务报表确实是目前处在亏损阶段，我想大家做过生意或者说经营过公司的，或者说学过会计或者说什么的，应该能够理解我刚刚所说的。

（二）安心抵项目基本情况及风险管控点分析

关于业务重点聊一聊寸芒金融的安心抵项目。安心抵这个项目将会作为平台未来的一个重点的拳头产品来做。相对来说，应该是首先从它的风险管控来讲，应该是非常高的，因为长沙这边的政策就决定了这个项目它是非常优质。

长沙和其他很多地方所不同的两个政策点：第一点就是长沙这边，你办理抵押登记，只要政务中心，或者说房管局受理了这一笔业务，那么基本上就确认了你已经进了押。这一个和其他很多地方有所不同，因为其他很多地方是你去办了抵押登记还不能够算数，一定要等你真正的拿到这个抵押权证之后，他才会确认。这个拿证还需要五个工作日（一周）左右的时间，这一周左右的时间是会面临很大的风险的。对于投资人来说，如果说办理抵押登记的途中已经提交了全部资料，你以为拿到的这个抵押回执，等你拿到抵押回执的第二天有可能法院就会查封这套房产，因为很多隐形负债，或者说其他一些不可测的原因。我甚至见到过自己查封自己房产的，当然这个所谓的自己是通过和别人合谋来查封。长沙这边的政策，相对来说就比较能够化解这方面的风险，这是第一点不同。

第二点不同，就是这个抵押权证如果说没有抵押权人到场，说实话，平台是没有办法单方面去解押的，这对于我们的投资人又会起到一个保护。首先，大家的资金在没有解押完成之前，实际上都是在一个锁定状态。虽然说这个借款人存在一定的风险，当初我们设立这个抵押权证的时候，因为考虑到这个风险管控的问题，所有的抵押登记我们都是办了24个月，就是两年的时间，这是第一个。另外一个，我们是要求借款人先归还资金啊，再去解押。当初这么做肯定是为了控制风险，大家想一下，如果说我们先去解押，等解押完成借款人再给我们转钱，那我们立马会傻眼，对不对？如果说借款人到时候不认账了怎么办？那个解押也是非常快的，几分钟就可以搞定的，一个事情临了，解完押之后借款人不还钱，他说已经还了或者说他不打算还了，那么对投资人的权益来说，是非常大的伤害，所以我们不可能去承担这样的风险。所以这个抵押权，一定是要等到借款人把所有的资金包括本金和利息全部跟我们结清之后，如果说有逾期费的，要交完逾期费、罚息或者说有其他的一些费用，全部都要跟借款人算清之后我们再给他去解押。

有投资人其实问过我这么一个问题：这个安心抵项目，如果说有投资人投了这个标，或者说抵押了这个债权，那么平台收到了借款人的回款之后，但是不去进行处理（解押）或者说不给投资人还款，那么这个时候怎么办？说实话，我个人觉得这种事情，有可能，但是可能性极低。大家应该清楚，如果说不解押的话会对平台以及咱们公司线下团队会带来什么影响？一套房产大不了一两百万，但是如果说因为平台不给大家回款或者说如何的，会给平台带来的这个损失是数百万都无法挽回的。首先平台就有可能面临欺诈，对不对？这个借款人这个房主他不会放过我们，投资人肯定也不会善罢甘休，在风险或者违约成本这么高的情况下，没有一个正常人会去做这么吃力不讨好的事情。所以我个人觉得这个风险几乎是可以忽略不计的，因为先办理抵押登记，然后再发标融资，然后回款，然后再解押这一套流程走下来的话，应该说没有毛病，这是一个正常的经营行为，或者说一个正常的风控过程。

寸芒金融第一期安心抵项目的抵押登记

寸芒金融第二期安心抵项目的抵押登记

第三期安心抵的抵押登记，因为还没有去政务中心取回来，所以要等到下一次再跟大家做一个披露和展示。看了这两次抵押登记，或许大家会有一些这样的疑问，那么为了节约大家的时间，我就一次性把这些问题主动自己说出来跟大家做一个解答。

问题一：大家看到这个两个就是这两期安心抵项目，有可能会想为什么他们的日期会如此接近。因为当初我们发标融资的时候，实际上办理抵押登记的时候，第一期的安心抵是远远早于这个期限的，为什么它的期限反而会推迟一些呢？

真实情况是这样的，当时第一期办理抵押登记的时候，政务中心的办理员，他少让我们填了一张表格，就因为这表格的问题，返过一次工。整个流程就必须要抵押人一定要来现场亲自当面验明身份，然后再补签了一个字，才进行这个抵押权证的发放。所以办理这个抵押登记的这个时间它是正常的，因为流程都已经走完了，只是说在发证的日期上面往后延了一下，延了大概是一周多，十天的样子，如果我没记错是延期了十天。刚开始我也说了，因为我们长沙市的这个政策，实际上它和大家的这个权益是不相冲突的，不会因为发证晚了几天，房管部门就会不承认这个抵押登记，或者说如何的。当然，如果说借款人他不亲自到场帮我们补签这个字，或者说什么的，房管部门后期他是会取消这个抵押登记的，他会在系统里面把它注销掉，因为他也给了我们期限。在这一方面只能这么说，有时候由于政府部门的办事人员的疏忽，会给我们留下很大的问题，为了防止出现这种情况，我们后期再办抵押登记的时候，自己也是反复的权衡，反复的核对，尽量不要给自己、给别人带来麻烦。当初这个借款人如果说他不来补签这张表格，不来签他的名字，那么我们会强行把这笔钱给收回来，因为对我们来说，他不来陪我们走完或者说完善整个流程，我们投资人的资金是存在风险的。我们当初做这个抵押登记，然后走一些相关的其他的一些司法途径，或者采取其他的措施实际上就是防范各种各样的风险。

或许有投资人也会这样质疑，如果说借款人他真的不来跟我们签这个东西，或者说怎么的话，导致我们这个抵押权证办不下来，或者说如何的话，我们投资人是不是会受到非常大的风险，有可能我们的这个投资收不回来或者产生各种各样的损失。说实话，完全没有必要担心。因为这个抵押权证只是我们风控手段的一种，如果说借款人在那个时候，他不在我们规定的那两天来陪我们走完这个流程，不来补签这个字的话，那么我们立马会采取措施，我们会进行相关的诉讼，会直接以诈骗来起诉他，那个违约成本就非常高了。以前我也在群里面展示过我们所放的这个抵押成数，它是非常低的，而且我们把相关的房本等资料，递交到房管局之后，这套房子实际上已经处在冻结的状态，已经在办抵押登记的状态。所以说借款人他是没有任何理由，或者说他是没有任何的胜算，跟我们进行对抗的。这些连贯的证据链，或者说我们连贯的这些风控措施，远比大家想的要强得多的多。

问题二：为什么第二套房抵押登记权证是我的姓名？

原因很简单，当初我们是要办在投资人的名下，但是很多投资人只愿意投钱，不想到长沙来，因为可能没时间，大家要清楚办理这个抵押登记，它需要来两次，一次办理抵押，第二次办理解押，解押也是需要抵押权人亲自到场的。所以很多投资人怕麻烦，那么我本人也作为投资人，我做这个业务，也办理这个抵押登记，或者说进押吧，我个人感觉的话呢，也是没有办法的办法。其实站在我的本意上来说，还是希望咱们的投资人，或者说投标人咱们自己来亲自当这个抵押权人，因为这样对于大家的这个风险保障应该说有百利而无一害，唯一的伤害，可能说是大家牺牲了一点点时间。

问题三：为什么第二套房这个安心抵项目只有二十万啊？因为这套房产大家如果说去百度或者说去查的话，应该很容易查到这套房产的实际价值远远高于这个借贷金额。

原因很简单，就是这个借款人他只需要二十万来周转，多一分他也不想借，因为借这个钱都是江湖救急，急用，那么借得多的话，他是要归还利息的对不对？借多少我们就要算多少利息，所以说，借款人他只需要二十万，这套房产虽然说远不止二十万，但是借款人只借这么多。我们打开门做生意，这么优质的借款，这么低风险的项目，几十百把万的房子就放二十万，那我们敞开放对不对。

对于这个寸芒金融实际上目前面临的情况和所提的问题，和冰融贷非常类似，无非就是刚刚对冰融贷所说的那些问题重新阐述一遍。为了节约时间，同样的话我也不再进行重复解答，大家如果说不明白的话，再听一听刚刚对于冰融贷的一些问题的这个回复，对于寸芒金融，相信大家也会推导出一个同样的结果。

三、追梦资本

下面我们来聊一聊我们的第三家平台追梦资本。对于追梦资本，今天我只有两句话要说。

第一句就是，三问和安贷宝的事情，他们之间的债权债务的事情最好让他们自己去协商解决，该清算的清算，该追讨的追讨，该诉讼的诉讼，希望他们之间能够有一个彻底的了断。

第二句话就是，在三问与安贷宝他们之间的纠缠或者说纠葛没有定论之前，我们天使基金决定暂停第三家平台（追梦资本）的发标，等他们的事情有了一个公论之后，我们再继续开展追梦资本的项目。

四、安贷宝

第四个问题涉及到安贷宝，关于咱们与安贷宝的过往种种，实际上我们专门花了两个晚上的时间跟大家在群里面做过深入的交流，如果还有什么不清楚的话，大家可以在我们的微信公众号（湖南追梦人）怼话中追梦人的文章中可以去找到答案。文章中我们该讲的不该讲的，都已经讲的非常清楚了，大家可以去看。在这里我只想说一句，告诉大家一个事情，近期会抽时间去趟深圳当面拜会安贷宝的股东，就很多事情我们会进行当面的沟通和协商，去的宗旨是努力减少减小分歧达成共识，尽最大可能的去保障各方的利益，这是我的一个出发点。

五、稳贷网

最后呢，我们要涉及的平台是稳贷网。

作为曾经的合作方，天使基金是不方便发表任何看法的。但是因为平台事发突然，很多投资人非常的惶恐，那么在目前这种情况下，我简单谈一下个人的一些想法。我个人认为稳贷网是一家非常不错的平台，领导有方、宣传得力、项目透明，他们值得绝大多数平台去好好学习，这里面就包括冰融贷和寸芒金融。

近期平台遭遇了管理层与财务人员被留置协助警方调查的事情，对于平台目前的实际情况，说实话外人实在是无法得知。今天为什么要聊这家平台的情况呢？是因为私下很多投资人小窗我，问我到底发生了什么？说实话，我真的不知道。今天我能够告诉大家的是，如果说有必要，我也会亲自去一趟顺德，实地去了解一下这个事情的起因和事情的经过。如果说稳贷网他们有所需要，咱们天使基金会尽自己的最大力量去帮助他们渡过难关，去帮助他们解决我们力所能及能够解决的问题。我们非常希望平台能够尽快回复正常运营，非常希望稳贷能够挺过这一关，也希望稳贷的全体投资人能够团结一致和平台一起渡过这场危机。因为目前来看的话，平台和投资人的利益是紧密的捆绑在一起的，平台好，投资人才会好，那么投资人要想好的话，就一定要帮助平台，而不是说去这个诋毁或者怎么样。所以我们希望，大家都能够投资顺利、无灾无难。

今天的语音交流内容基本结束了。大家如果听完后，还有什么不懂的事情可以自由提问。

六、回答提问

网友（风行者）问：对冰融贷的合作车商，有什么风险把控手段吗？

追梦人答：

1.完全掌握合作车商的经营状况与销售数据；

2.对车商的九位股东知根知底；

3.九位股东的违约成本奇高；

4.签有个人担保函。

网友（天与地）问：寸芒、冰融的放贷是否遵守个人20万的限额？

追梦人答：暂时遵守不了，因为当地金融监管部门在日常的检查过程中并没有提到。反而，监管部门的领导们对平台目前大力支持实体经济的做法大为赞赏。

网友（小猴子）问：寸芒推出安心抵的项目，是为了在极端情况下，投资人享有资产处置权。假如平台出现问题，投资人起诉借款人，虽有他项权证，但是没有借给借款人的凭证。投资人投资的钱是充值给平台法人的。没有和借款人资金进行对应。请问安心抵这个项目，平台有没有考虑这个问题。

追梦人答：

1.安心抵这个项目的根本目的是为了确保项目的真实性，防止平台发假标；

2.就算平台将全套债权和所有资料都交给投资人，在借款人逾期的情况下投资人也没有能力去解决，但平台不但可以解决还能赚的更多。这是专业与非专业的区别，也是公司花重金构建线下团队的意义。

3.安心抵项目后期可能会有投资人包标，但是目前三个标都是合投。请问，在其他投资人心里他们是希望平台作为中间人来确保大家的共同利益呢？还是希望将平台的全部风控手段与法律关系交给其他投资人？

网友（小猴子）：真标肯定是真标，我上上周已经去看了......

追梦人

2018.8.27

（湖南追梦人群号433098834）